투자, 선택 아닌 필수 시대: 왜 지금 시작해야 할까요?
현대 사회는 ‘유동성 초과 창조’의 시대를 살아가고 있습니다. 근로 소득만으로는 자산을 형성하고 격차를 좁히기 어려운 구조가 고착화되고 있죠. 자본주의 역사가 짧은 한국에서도 이미 선진국과 유사한 자산 및 소득 격차가 나타나고 있습니다. 이러한 시대적 흐름 속에서 투자는 더 이상 선택이 아닌 필수가 되었습니다. 특히 개인 투자자들이 금융 시장에 쉽게 접근할 수 있도록 돕는 효과적인 수단으로 ETF가 부상했으며, 저는 한국의 액티브 ETF가 전 세계 1등 제품이라고 생각합니다. 지금부터 현명한 투자를 통해 재테크를 졸업할 수 있는 길을 함께 탐색해 보시죠.
2025년 주식 시장 전망과 사회 초년생을 위한 ETF 추천
2025년 한국 주식 시장은 역사상 세 번째 구조적 강세장에 진입했다고 평가됩니다. 지난 17년간의 횡보를 넘어선 현재의 상승세는 단순히 단기적인 현상이 아닌, 앞으로 더 큰 성장을 기대하게 합니다. 이러한 시장에서 사회 초년생을 포함한 투자자들은 미국 AI 밸류체인에 편입된 한국 기업들의 강세를 주목해야 합니다. 이에 따라 미국 메가테크 기업 중심의 나스닥 또는 S&P 500 기반 투자가 유망합니다. 특히 한국에는 나스닥이나 S&P를 액티브하게 운용하는 ETF들이 있는데, 예를 들어 타임폴리오나 삼성자산운용의 액티브 ETF는 지수를 추종하면서도 30%가량은 운용 매니저의 재량으로 포트폴리오를 조정하여 시장 변화에 유연하게 대응할 수 있습니다. 이는 개인 투자자에게 맞춤형 전략을 제공하는 최적의 상품이 될 수 있습니다.
투자 타이밍과 전략: 목돈 투자와 변화하는 시장 테마
많은 분들이 목돈을 한 번에 투자해야 할지, 나눠서 투자해야 할지 고민합니다. S&P 500과 같이 연 8\~9%의 기대 수익률을 제공하는 우량 자산에 대해서는 돈이 생길 때마다 한 번에 투자하는 것이 유리하다고 봅니다. 장기적으로 볼 때 타이밍을 재기보다는 빠르게 시장에 진입하는 것이 기대 수익률을 높이는 데 기여하기 때문입니다. 또한, 현재 시장을 주도하는 AI 테마는 분명 강력하지만, 테마는 끊임없이 변합니다. 중요한 것은 2008년 이후 구축된 ‘초과 신용 창조 시스템’입니다. 이 구조가 유지되는 한 시장에는 새로운 테마가 계속해서 등장할 것이며, 결국 S&P나 나스닥 같은 광범위한 지수들이 이러한 변화하는 테마들을 포용하며 성장할 것입니다. 특정 테마에 맹목적으로 집중하기보다, 시장의 근본적인 구조를 이해하는 것이 중요합니다.
은퇴 자산 관리와 조정장 대응 전략: 집중과 유연성
은퇴 자산 관리를 위한 TDF(Target Date Fund)는 매니저가 생애 주기에 맞춰 자산 배분을 조정해주어 편리합니다. 그러나 최근 액티브 ETF 또한 이와 유사한 자동화된 자산 배분 전략을 제공하며 동등한 가치를 지닌다고 생각합니다. 중요한 것은 젊을 때는 매각 차익 극대화에, 은퇴 시기에는 현금 흐름 추구에 초점을 맞춰 투자 전략을 세우는 것입니다. 한편, 폭락장에 대한 두려움은 늘 존재하지만, 2008년 이후의 시장은 구조적인 하락보다는 빠르고 가파른 조정을 보이는 경향이 있습니다. 이러한 조정은 피하기 어렵지만, 시장 붕괴로 이어지지 않으므로 ‘조정기’로 받아들이는 지혜가 필요합니다. 개인 투자자는 종목을 5개 이하로 압축하여 관리하고, 시장의 과잉 낙관이 고조될 때는 현금 25% 정도를 확보하여 단기 조정에 대비하는 유연한 전략을 가져가는 것이 좋습니다. 피하지 못하더라도 장기적으로는 수익을 기대할 수 있으니 너무 걱정할 필요는 없습니다.
